“在別人貪婪時恐懼，在別人恐懼時貪婪。”巴菲特的這句投資箴言一直在影響著投資者。一度癲狂的黃金，風(fēng)靡一時的“寶寶”，全民皆炒的A股……歲月如梭，最火的理財產(chǎn)品亦是在上演日月轉(zhuǎn)換，投資者要想踏準(zhǔn)理財節(jié)奏是很難的一件事，一旦踏不準(zhǔn)，極有可能滿盤皆輸。為此，資深理財師再次提醒，合理資產(chǎn)配置才是財富增值之道，投資者不要將雞蛋都放到一個籃子里，最好采用財富多分法，由此實現(xiàn)財富的保值增值。

行長支招1

合理配置 用過日子心態(tài)去理財

個別投資者理財時喜歡冒進，當(dāng)發(fā)現(xiàn)一款理財產(chǎn)品有高收益時，往往容易沖動，拿出手中全部資金去“押寶”。一旦這款理財產(chǎn)品出現(xiàn) “過山車”行情，投資者就會讓自己處于十分被動的局面。為此，有20余年從業(yè)經(jīng)驗的中行香港路支行行長程熙忠建議稱，投資者最好用過日子的心態(tài)去理財，不求賺大錢，只求穩(wěn)穩(wěn)當(dāng)當(dāng)。

程熙忠行長表示，他一直信奉穩(wěn)健理財觀念，于是將個人理財經(jīng)驗總結(jié)成“3個三分之一”。第一個“三分之一”就是純粹存款，他始終相信“現(xiàn)金為王”的觀點，他這部分錢主要用于日常開銷及親朋好友應(yīng)急，“如果碰到親戚借錢，或者家里添置家具等，從存款中支取最合適。”

而程熙忠的第二個“三分之一”就是購買理財產(chǎn)品。“銀行理財是必須要買的，穩(wěn)健型的基金產(chǎn)品也是我重點考慮的，貨幣基金等也是我十分青睞的，買境外理財產(chǎn)品等也是我一直在布局的。”他最后的 “三分之一”就是配置家庭保險及購買貴金屬產(chǎn)品等。人到中年的他“上有老下有小”，是家里正兒八經(jīng)的頂梁柱，為了防范家庭意外風(fēng)險，他配置了意外險、重疾險等保險。另外，他對貴金屬理財產(chǎn)品也是情有獨鐘，拿出部分資金配置了生肖金等產(chǎn)品。

行長支招2

財富“金字塔”實現(xiàn)資產(chǎn)穩(wěn)定增值

“震蕩的市場行情會充分教育投資者，時間是長期投資、跨越周期波動的最好朋友，而資產(chǎn)配置及多元化產(chǎn)品組合是應(yīng)對投資資產(chǎn)波動的最好武器。”昨日，招行遼陽西路支行行長王暉分享個人理財經(jīng)時說。她認為，投資者要做到“在市場貪婪的時候恐懼，在市場恐懼的時候貪婪”并不容易，投資不在于一時獲利多少，而是通過資產(chǎn)配置的理念，把握市場本質(zhì)，穿越牛熊，從而實現(xiàn)長期資產(chǎn)的保值增值。

王暉行長一直認為資產(chǎn)配置比產(chǎn)品更重要，在滿足現(xiàn)金流和剛性支付需求的基礎(chǔ)上，根據(jù)個人收入資產(chǎn)狀況、家庭結(jié)構(gòu)、進行資產(chǎn)的優(yōu)化配置，搭建一個資產(chǎn)配置 “金字塔”，實現(xiàn)財富的穩(wěn)定增值。

“在資產(chǎn)配置‘金字塔’中，首先以現(xiàn)金、存款(含貨幣類產(chǎn)品)、意外保障和重疾保障為基礎(chǔ)，作為金字塔的底座，保障流動性支出，同時以保險的方式分散家庭穩(wěn)定收入提供者及家庭成員的意外和疾病風(fēng)險。”王暉如是說，第二層可配置理財產(chǎn)品、教育金、養(yǎng)老年金，各類期限理財產(chǎn)品形成的理財組合，幫助投資者獲得風(fēng)險可控的穩(wěn)定收益，教育金和養(yǎng)老金作為長期年金類投資，以今天的收入保障未來的支出，同時抗通脹、可豁免、避稅負、保資產(chǎn);第三層是債券基金以及實物金銀;第四層是股票股指基金;最后一層是股票、期貨、期權(quán)、私募等可以獲得更高收益的產(chǎn)品。

王暉還提到，金字塔的結(jié)構(gòu)，越往底層風(fēng)險越小，越往塔尖收益越高，每個投資者都需要根據(jù)自身情況，分析金字塔的搭建是否穩(wěn)健，哪弱補哪兒，財富結(jié)構(gòu)才越穩(wěn)固。

【案例分析】

年收入22萬 三口之家如何理財?

家庭情況：

黃先生今年31歲，在島城某知名企業(yè)工作，年收入約13萬元;妻子在一家廣告公司工作，年收入9萬元左右;兒子今年兩歲，由家里老人照顧。此外，黃先生夫妻二人年終獎合計6萬元，二人均有五險一金。兩年前兩人貸款買房，每月房貸5500元左右，家庭生活費月均4000元。因前期購房已花掉多年積蓄，家庭存款如今只有7萬元。

理財目標(biāo)：為夫妻二人購置保險，為兒子購買教育金，明年購買一款16萬元的家庭轎車。

【理財建議】

“1234”配置 理財保障兩不誤

針對黃先生的家庭理財目標(biāo)，農(nóng)業(yè)銀行青島市分行私人銀行財富顧問高文哲認為，他可以參照“標(biāo)準(zhǔn)普爾家庭資產(chǎn)象限圖”來合理配置資產(chǎn)，簡單來說就是“1234”配置法。“‘要花的錢’占比10%，主要用于短期消費，例如3-6個月的生活費。”高文哲說，“保命的錢”占比20%，就是要購買意外重疾保險，這部分錢的特點就是 “?？顚Ｓ?rdquo;、“以小博大”，是解決家庭突發(fā)的大開支。

再次，“生錢的錢”占比30%，這部分錢重在收益，例如購買股票、基金、房產(chǎn)等，不過她提醒投資不等于理財，看得見收益就得看得見風(fēng)險。最后，“保本升值的錢”占比40%，就是要讓錢保本升值，可配置養(yǎng)老金、子女教育金等，以及債券、信托、分紅險等，這部分錢的特點是本金安全、收益穩(wěn)定、持續(xù)增長。

針對黃先生的家庭情況，高文哲表示，黃先生和妻子首先應(yīng)完善保障。黃先生和妻子作為家庭經(jīng)濟的支柱力量，應(yīng)該投保足額的商業(yè)保險，主要是意外傷害險和重大疾病保險。保費支出控制在年收入的十分之一以內(nèi)，既不會影響日常生活，又可以獲得合理額度的保障。粗略估算，夫妻二人的總保費支出約為2.7萬元/年。

考慮到黃先生打算為孩子購買教育金保險，夫妻二人的總保費可以控制在2.2萬元/年左右，孩子的教育金儲蓄可以每年投5000元左右。按照目前市場上主流的保險產(chǎn)品來看，意外傷害保險和重大疾病保險的繳費期最長可以到被保險人60歲，而教育金保險多為繳費至孩子成年。“那么孩子成年后家庭的保費支出可能會下降，而家庭收入有上升趨勢，為了維持保額能夠基本覆蓋風(fēng)險，保費支出也要在一定時期進行相應(yīng)調(diào)整。”高文哲說。

在進行多元化的金融投資方面，高文哲建議黃先生先進行風(fēng)險承受能力的測評，根據(jù)自己的投資風(fēng)險偏好以及以往的投資經(jīng)驗進行金融資產(chǎn)的配置。“黃先生可配置一部分比較穩(wěn)健的投資方式，例如定期存款、基金定投、銀行理財產(chǎn)品等;同時也要配置可博得較高收益的權(quán)益類產(chǎn)品，例如股票、股票型基金、貴金屬T+D交易等。”高文哲再次強調(diào)金融投資都是存在風(fēng)險的，所以她在此不便做出過于詳細的規(guī)劃，還需要與黃先生進一步溝通才行。

為達成明年購車計劃，高文哲建議稱，黃先生和妻子的6萬元年終獎可作為購車首付款，剩余的可辦理車貸，辦理三年的車貸10萬元，月供約為3000元，這樣也可以控制每月的負債比例在家庭收入的50%以內(nèi)，這樣既可改善生活，又不會給家庭造成特別大的負擔(dān)。

記者 錫復(fù)春